计算题 你要估计一看涨期权的价值：执行价为100美元，为期一年。标的股票不支付红利，现价为100美元。你认为价格涨至120美元或跌至80美元的可能性均为50%，无风险利率为10%。用两状态股价模型计算该看涨期权的价值。

用p（S，T，X）表示价格为S美元的股票欧式看跌期权的价值，期限为T，执行价为X。P（S，T，X）则表示美式看跌期权的价值。 a.估算P（0，T，X）。 b.估算P（0，T，X）。 c.估算P（S，T，0）。 d.估算P（S，T，0）。 e.你对b的答案说明美式期权提前执行的可能性如何？ 点击查看答案

假定无风险利率为0，美式看跌期权会提前执行吗？请说明理由。 点击查看答案