假定证券的收益率由单因素模型决定。现有一个由N(N足够大)种证券构成的套利组合，第j种证券的投资比重为W_i，第i种证券的期望收益率为Er_i，第i种证券对因素变化的敏感性指标为b_i那么这个套利证券组合具有的特征包括( )。

A．w<SUB>1</SUB>+w<SUB>2</SUB>+…+w<SUB>N</SUB>=1
B．w<SUB>1</SUB>+w<SUB>2</SUB>+…+w<SUB>N</SUB>=0
C．w<SUB>1</SUB>b<SUB>1</SUB>+w<SUB>2</SUB>b<SUB>2</SUB>+…+w<SUB>N</SUB>b<SUB>N</SUB>=1
D．W<SUB>1</SUB>Er<SUB>1</SUB>+w<SUB>2</SUB>Er<SUB>2</SUB>+…+w<SUB>N</SUB>Er<SUB>N</SUB>＞0