标的市场波动率越大，风险也越大。市场风险越大，期权的时间价值也越高。

假设你有两种选择方案购买125天的期权，为资产保值，以下两种方案哪个更优？（）

A.用6美元买入离到期日还有125天的IBM看涨平价期权，并持有它一直到终止日，由于是自然到期，时间价值是0。（因为125天保证期花费的是6美元，由于每股IBM期权合约是6美元，总成本是100股代表600美元的付出。）
B.买入离到期还剩250天的平价期权，成本是8.5美元。在125天后不再需要期权时，你可以通过卖出期权来对冲。假如你以6美元卖出，你的总成本仅仅是2.5美元。

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从B-S模型我们可以看出时间如何影响期权，时间的影响是到期时间的平方根的函数，即（）。

A.时间价值不是时间的线性函数
B.时间价值是时间的线性函数

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